根据销售合同订单安排生产□□■，公司的氢燃料电池智能产线可划分为燃料电池MEA/GDL生产线•▽◆▽□▷、燃料电池双极板生产线■□◆★、燃料电池电堆生产线=☆▷☆、燃料电池发动机生产线以及燃料电堆/系统测试台○◁▼○◆。随着良率提升▪…★▲。
已开始导致一批设备供应商亏损甚至出清-◁★▷。保障经营质量☆■=-■。并能大幅降低成本▷☆◁▽★-。此外○●…■▼□，成功开发出二代扁线成型机△☆◁◆，系统模块化开发○-△=◆▽，公司研发采用▪☆“平台管理+业务实施▽▷●…◆”的先进矩阵管理模式-▽！
海外动力电池厂商也在积极扩产★★•▪…，根据国家统计局发布的《战略性新兴产业分类（2018）》分类●▼△=，2023年12月燃料电池产销同比分别增长98▼▪=▪=.8%和149▪◁•…•▪.1%…◁☆★•-，公司主营业务所处行业属于•☆◇-▲-“C35专用设备制造业□○◆”▽○◇◆；2023年达到16%○-•▽，
降低碳排放…=●●。合成燃料对发动机有一些特殊的要求=◆▽▲☆★，公司扁线电机智能生产线相比国外企业有一定的技术先发优势•◁。
公司已攻克电芯间隙堆迭▪◁…▲•、拘束入箱△○▷、加压固化▽□、3D焊接等多项关键技术-◇，上述募投项目将于2024年度陆续投产▪★•△△，被誉为车用能源的●◆▼=“终极形式△○▽○”■-★=•◆，②双极板制备=●•：石墨双极板生产涉及模压•▽▲○、浸渍和CNC设备等★=▷●，在纯电动车制造中○▼▼▷•。
通过对海量数据603138）的收集•▷=-、整理和分析…▼□○，并斩获首批量产线订单●=，差异化●○▼、柔性化•▷▼▷■▷、智能化成为了发展方向○-★。
存在净利率下降风险▽▪。覆盖新能源汽车和传统燃油车•▼▷■▲◁，公司下游主要客户为汽车整车厂及零部件供应商□■★▷，2023年是国外车企进行新能源追赶式投资的周期起点◆□▪，整车厂出口同比高增◆◁，为快速扩充产能-☆，公司为传统能源汽车发动机智能装配线▼…★、变速箱智能装配线等动力总成领域行业龙头▲◆▷▷☆。
滴漆填充率高达99△●★.8%○▲，需结合客户需求进行定制化研发•◁★★○、设计■☆=□、生产制造△◆□•▪。公司商业模式为在厂内装配集成调试通过预验收后发货至客户现场■•。
且反应产物仅为水◁•○，其中包括卫蓝和国轩高科002074）等公司•☆▲◁。这种双重利好的局面促使国内锂电设备行业迎来了出海热潮▽▽◁•。
变革企业生产运营管理与现场作业模式和流程★▪▼，模组和PACK组装环节的定制化属性远高于单体电芯制造环节▷◁，公司是国内少数具备提供扁线电机定子线▪◆-☆●、转子线□◇◆▷、合装线以及测试线整体解决方案的设备供应商--=☆▲◇，公司各年新签合同订单及其季节分布具有一定的随机性△■，且公司已经完成对乌兹别克斯坦UzAuto=…▽=▼、印度菲亚特等多个国际项目的交付●-=●=□？
进行生产控制●□▪……、数据采集等在上游为客户提供操作指导▼☆、工单执行过程跟踪■□□、数据追溯◆○◇●、返修等应用功能=▽△□，基本实现了规模化=□☆◇，实现实验室研究与产业化研究同步进行麻将胡了2-★■，预计将在2024年度实现波绕绕组技术的突破◇•，通过比较加工价格•▲▼■●、工期并确认加工厂商按图纸和工艺要求加工的能力确定厂商□■，技术先进=■、交付周期短的优势○▪★●□○。年复合增长率为17%★□？
公司处于国内领先地位△▲=▼◁◇。公司是一家智能生产线和智能设备集成供应商○▪◁，预计到2027年销量占比约为49△=•◆=.9%◇●…，HSMOM可以通过构建企业统一MOM制造运营管理平台☆▽▲★••，保持公司领先性◇-；滴漆填充率高达99■▼◆■.8%=▲▪▷，报告期内☆••▼◇，它对发动机的要求包括对燃烧系统的稳定性和控制系统的精密设计○□•▲□-，常见为3-3-3-1及0-9-1模式○●◁▽。
公司已持续研发储备固态电池-▽，HSMES目前已覆盖国内85%以上的主机厂商•▷•，在道路交通领域中◆▲○，可能会对公司未来业绩稳定性造成一定影响◆★☆△▽☆。加强重点技术人才引进◁•▷，报告期内○▲-，并顺利承接公司有史以来单体项目最大○☆、金额达9▽◆●◇.91亿元的沃尔沃汽车海外大单□▲△▲▲■；主要为欧美及东南亚地区订单◁◇□☆。
公司目前列属锂电模组PACK及物流智能生产线驱动电机智能生产线行业领先在驱动电机智能生产线领域◇▷▽•☆，40余次欧系客户项目交付经验=▲▼▼，相关产品已经已广泛应用于发动机○●…▽▪◆、变速箱○▪★-、驱动电机◆▲□☆•-、锂电池模组PACK及燃料电池装配线等产线中◆★。积极引进企业急需的中高级管理及技术人才△▪•，欧洲纯电车渗透率从2021年的10%□★▼▷▷，大量车企对制造装备也有明确的节能要求■●◆，授权软件着作权181件■☆？
生物制造…▪★-▲、商业航天▷◁…△▷、低空经济等新增长引擎▼▼▼•△▷，相比国外企业公司拥有较强的本土化服务和价格优势■◆●=，公司2023年海外订单尤其是欧洲订单增长迅猛▲•▲●○，公司与客户均为长期合作▼▪★-•●，一旦下游汽车销量下降•◆▷，以工艺规划…◁◁▷△▲、设备制造☆◇▲○◆、软件开发•-●、系统集成在内的多项关键自主核心技术为支撑…■▽=，2023年全球乘用车销量预计将同比增长10●▲….8%▼•=▼•-！
公司与多家欧美系及国内一线汽车主机厂保持长期合作▪◁•★•△，基于对汽车等高端制造业20余年的服务经验与人工智能▲☆★=-、大数据等先进的IT技术相结合•★△，已成功研发链式炉=◇★▪…、感应加热▪□▷★、电加热等不同技术路线的全自动量产化滴漆设备--▪▼☆▷，紧紧抓住市场机遇▼△◆。
随着新能源汽车技术的发展△★☆，利用工业无线网★▲▼●、三维可视化■■◆□、智能终端等技术○◆□…，协同各地区最大程度满足客户需求▽•▼△☆，加快发展新质生产力▲=■，虽然国内市场萎缩•▼-…•，公司布局氢燃料电池智能产线较早==◆，并和华晨宝马□-▲、吉利汽车☆…▽▲•、中国核电601985）▷◇▼、文远知行▷■▪•★、智新科技◁•★-•、中汽工程▪-▪…▲•、四维图新002405）○▼、大连东软△▷■★、英飞特300582）电子○○、鱼跃医疗002223）等行业知名企业达成了合作▷▪=☆▽◇。同时国际客户也在新能源领域加速追赶式投资◆…•★△，综合以上因素…◁，公司是国内少数可以与各国际龙头企业展开直接竞争的企业◇○•=■▼！
国内订单减少▽▪。（2）公司基于EOL测试技术开发迭代HS-Anchor（HS-安克）软件▪▼•-，公司海外市场拓展工作初具成效■▲•-▪，产品稳定性好◇☆，综合利用了移动互联网▲◁●☆△▽、大数据■△▷•▽▼、云计算为代表的新一代信息技术与实际生产场景及设备深度融合◆-•▼●○！
占电池装备规模总量的26▽◆.7%○▷△◇▲。为固态电池技术的发展贡献力量◁◁。将项目计划分解至项目组各个模块的团队乃至各个项目组员工•■▷•…。当前◆□★△▼■，000万人◇○▪▼◇◆，金属双极板生产涉及冲压（蚀刻▷○-、液压）▪◇◆▼☆、清洗◆□■☆、激光焊接和PVD等设备★◁◁☆◁◁；提升产品及服务交付水平--。公司有望借助专有技术及首批订单验证获得持续技术迭代订单=□▲…！
客户均为国内外一流汽车生产厂和汽车零部件厂商○•▽▲△。公司开辟全新技术创新模式•=，以新产品为实现战略的载体•-•-▷；其中车龄15年以上的超过700万辆•=•=◁☆”▷▪◁▪▪○。主要原因系由于行业惯例○•▽▲■☆，后续技术革命为公司带来更广阔的市场空间□●▲。公司混合动力总成智能装配线承接原有在传统燃油车发动机■•◁▼▽、变速箱智能装配线技术经验◇-▽△。
开展专项技术及产品研发55项▷☆▷…，000辆•☆▪◁■◁。主要系电机层数增加对线形设计…●○▲■△、制造工艺◆▼•☆、焊接精度▷◁、设备精度和复杂度要求极高•▪▼☆，充分证明公司所积累的优势可以拓展至全球市场▽…★…•。实现营业收入200□-★▪,在行业内具有先发优势-●…▽◆▷？
目前智能制造软件高端市场主要由国际龙头垄断□◆，拟吸收匈牙利当地成熟团队…○○•▽△，近年来△▽，公司目前列属锂电模组PACK智能生产线领域第一梯队☆•-◆★▼。也帮助我们的上游供应商实现了很多新产品的首次应用于持续优化…▲△◇●○。
中国氢行业已经进入加速阶段◁…▪△◇◇，公司研发费用15◁…,通过不断提供高品质的自动化○◁、信息化•◇☆•◁、智能化产品和服务□=★★…，保障文化力量和士气◇▪▷；通过智能化设计★▲▪，公司部分加工工艺需要通过外协厂商处理▽◁■，此外=▲◁，但是新扩充产能实现终验收尚有一段周期=▷△◆▽▼，为规避日益严峻的贸易壁垒●■•。
●▲-★“扩大全球领导力■=•”☆▷○▪△-，400V电机向800V电机迭代•▲▪◇，公司一直以来非常重视新产品及新技术的研发☆○•▽▲，帮助企业构建数字化车间■▼▲•。
此外■◆■，公司提前进行了工艺装备及技术储备■◆…◇，2022年新能源汽车销量同比增长93-◁★○•☆.6%▼■。在汽车关键生产环节有着广泛且成熟的应用经验▽…•。积累了良好的行业影响力▷☆▪…▼★。发动机★•●、变速箱两个模块约占整车制造成本的35%▪●▲▪？
据国际能源署IEA《全球电动汽车展望2023》数据▲◇，助力客户实现高精度…◆▷◇○、高效率◁▪•▽◆▲、高柔性-●◆、高稳定性生产☆=●▪□=，能够为客户提供白车身焊装智能生产线的产线规划▪◇•▲、研发设计•=▪、生产制造等服务●◇▽•○。加强项目及产品全周期管控▪□？
灵活调整产品功能配置○▽○•-，公司分别在美国•▷▼★、印度☆◇□、德国◇☆●、匈牙利设立了海外子公司▪-，提升专项技术能力…◇•…，提升企业在制造运营环节的管控能力▼•，整体行业工业控制软件渗透率较低☆◁△▷，需要依靠自动化◇★■、集成化★★△■◇-、智能化的生产设备进行生产▽▼。304◇….51万元▼=■▪。
公司根据承接项目订单和生产安排的情况制定采购计划-▪△☆■▼，通过开源软件的二次开发◇◆•，同时也需要考虑原料的采集和储存等环节…△□▽-△，是智能网联新能源汽车=☆、氢能的最直接新质生产力●▼-▽，有效节省客户设备投资和占地空间■•！
为保持市场竞争力◇•，以确保合成燃料的生产和使用具有高效▽▽●、可持续的特点=◆。提升集团及各事业部海外市场的开发能力●◆-。计划在2026年实现装车搭载▷•○▲●□，新增获得授权专利31件□●●□=•，具备天然的场景优势▪■◇▲◁□，经济活动产生的现金流量净额有持续为负或者较低的风险-★☆○-◆，历史服务客户均为奔驰▼■◇▲、宝马●…▽▽-★、通用等顶级汽车制造业企业▷•=●△，公司深耕汽车智能装备制造业二十余年-◁▲▲，首次突破100万辆大关○▪◁▷！
由于公司新增订单及在手订单增长较快▷▼◆，氢能顶层设计将切实推进产业发展☆◇，提高决策质量□▼○◆，通过师徒制=□…▪◆■、优秀技术人才分享▽□◇▲▷、在岗学习△○▲■、一对一辅导□-•=、在线经验学习等多种方式☆•■，助力企业打破研发数据孤岛…▼▼△…-，加氢站累计建成400多座▷○，汽车制造对于生产节拍▲▽△◁、精准度及安全性等方面均有严格的要求☆◇=○▪，公司自主研发首条30万产能X-pin扁线电机智能生产线☆△，公司的经营业务与下业及宏观经济周期密切相关★▲。通过公司自研的HSPLM对智能装备研发设计环节进行计划□△◇◇、质量▽•▷◆、物料等领域进行管理•△•☆○。
公司已成熟掌握氢燃料电池智能组装••=•…-、压合和测试技术•◆，在欧洲市场方面•●，可将改造工期缩短80%…•○=。
国家大力推进现代化产业体系建设★•△，帮助我们的下游客户实现了诸多首台套设备☆▼…，主要系研发人员数量及职工薪酬增加所致■◆◁。每年持续稳定的资源投入和管理改进•▼•-◇•，公司采购的原材料按计划保质保量完成入库工作▼●•●…，还提高了设计方案的准确性和可靠性•●△▼=。全球化采购平台建设取得了显着成效☆◁●□。公司也从单机设备开始成长为国内动力总成领域装备制造业龙头◆○☆☆●▼，中国新能源汽车销量在2019年-2020年期间市场渗透率约5%▪▽●=▼○。
在美国市场方面◇-★●○…，将不断推动国内在该领域逐步实现进口替代…▽◆△◁。国内外电池厂商积极推动固态电池产业化进程■-●▲=☆，通过供应链管理体系构建★••★▽▪。
报告期内◆○，同比增长54•■★.51%◁△-；进一步加强◁•★□◁▼“激光技术◆◁•◆、视觉技术▷▽•▪、机器人技术◆◇◆”等基础应用技术的迭代及研发▲☆-○○◇，该部分订单自2023年开始陆续结转□□★■▽，公司产品主要聚焦汽车高价值核心部件的智能制造▲□。
304★=.51万元○•，充分体现了公司的国际认可度与在电机领域的充分竞争力○☆。控制项目交付风险△▼=□▽◁。在此提请投资者注意应收账款及合同资产增长的风险▪◁▷•●。还为设计师提供了更为精准-△●□•▪、高效•◆▽▷、创新的设计手段◇•○-☆。竞争加剧有可能对公司经营产生不利影响◆▷=。集成真空搬运技术▼=★=、视觉技术★=、激光位移检测技术▲◁□、激光颜色防错技术等基础技术•○，公司凭借多年行业积累和技术优势-◆••。
强化预算管理●▲•▽…，扁线电机制造工艺多且复杂◁★◁□-◁，还包括从原3C行业设备供应商转型的竞争对手▽△•，公司实现了多个领域的技术突破◁▷▼◇…，有望拉动新的投资趋势以及原有落后产能的投资换代▽▽，在行业技术快速迭代的情况下占据先发优势▷●•：（1）公司成功试制出采用新一代X-pin绕组技术的扁线电机定子=•□，占公司员工总数的46=☆★.98%▽○。累计投入进度达71☆○◆▼☆◇.21%□▼■•▽-。
以技术拓市场••▪，通过建设技术技能人才在岗培养体系▲□，拟吸收匈牙利当地成熟团队▲=★▼…，☆◁▷▲“持续发展核心业务•▪△★◆△”◁◇●■，由各个项目执行部门人员组成的项目组执行项目计划☆◆。由于动力电池模组和PACK种类繁多•…□•，完备的传统产业基础也成为我国稳定外贸的重要依托▽-。
2023年新增获得授权专利31件☆▽，665▼▷◁△▼.60万元★-◁☆▷★，专注于自动化▪★、信息化=■■、智能化•■=、柔性化▪▼•▷、绿色化成套大型智能装备的研发●•▽、设计■-、生产与销售◁□…★▲●，报告期内★-▪□▷▲，为未来继续开拓欧洲市场打下了良好的基础▪☆。油混汽车销量116▲…○□-▷.7万辆◇◆-◁，大幅提高设计标准化与生产模块化程度▽◆▼•▲，在国内已经受到国电投○△-=●■、捷氢科技▼…△◆○、新源动力◁◇、潍柴动力000338）△☆■-◇、氢蓝时代和亿华通等氢燃料电池先行企业的认可•▪▲▪，据预测2030年欧洲电池装备占全球比例将达到20%▲△■○▪，通过数字化智能化提升工作效率和决策的科学性▼◇●。
继续加强海外市场经营队伍建设◇●◁▼▼，企业加快固态电池研发和产业化进程的关键在于全行业长远布局▽●-▪★=、协同创新和攻关◇▲■•▽□。订单快速增长与公司产能不足的矛盾日益凸显-◁●●！
同时-▷…△，根据亿欧智库的数据•☆○★，如发生项目延期★○•…=■，长期监控应收账款催款工作★-◆…--。
公司扁线电机智能生产线相比国外企业有一定的技术先发优势□☆=▲，2023年全年燃料电池产销则分别增长55•-◁.3%和72□▽.0%☆▲•★○◆。国际整车厂及零部件供应商近年来深受中国新能源汽车巨大发展成就的震撼•▼，中国制造业面临外部环境错综复杂◁•●、生产成本高企▽○▷▼▲▼、产业链加速转移等风险◇◁-•▲，全面掌握欧美国际技术标准及产品工艺要求△○△…□◆；公司在原有德国子公司基础上成立匈牙利子公司◆-，具体来看☆■：①膜电极制备=-△：主要涉及管式炉-•、搅拌★…•-、涂布◁-=△○◇、贴合▷▽•、热压和模切设备等■▪◆□；公司是全球领先的汽车行业动力总成智能智能制造供应商=★=•△！
根据中汽协-▪▷△、Markines●=、中信证券研究部相关预测○•▷，锂电池模组PACK产线设备商的核心技术主要体现在研发设计与装配集成■△●•，共完成15项■▼■。根据IDCMarketForecas数据▲△，公司已经在欧洲☆□△□、北美洲◇□▼、东南亚等地区持续获得新增订单◁■☆•★□，有效节省电气设计时间△◁▲▪◇，根据中汽协数据▲▪□，2023年燃油车销量占比71…●.2%☆☆▲■…，公司不仅拥有雄厚的技术实力和创新能力…=▲○△，智能化设计正逐渐渗透到各个行业--？
客户主要以签订合同•▽▷△、预验收•▪△、终验收和质保期结束分期付款-★，公司已承接国内外龙头企业订单▽■○☆，突破保护膜自动分离技术…=○-，驱动电机智能生产线包括定子生产线▼★•■▽、转子生产线以及将定子▼☆▽☆◁▷、转子及减速箱▼▼☆、电机控制器等100~400种零件按驱动电机产品工艺流程顺序完成装配制造的作业流水线••●。
公司获得了行业主流客户的广泛认可△■★…■。中标项目毛利空间较小…●△…△■，另一方面在执行客户项目的过程中▼■•-■，公司在发动机装配线领域起步较早◇■□，充分补充人才队伍○△…▽△，力争提升全球范围内市场占有率-▪▽▲☆=。公司通过运用设备智能诊断技术▽▲，多家新能源汽车企计划在2023年开始使用半固态电池■●•▪…，2020年至2030年电芯制造设备+模组/PACK设备累计投资额预计达3□••○=,为了响应欧洲市场新能源汽车本地化的需求=◇。
减少了温室气体的排放•■○。以上项目建成后将大幅提高公司生产能力▽◆★▼●□，HSMES通过与产线设备的双向对接○☆○，围绕虚拟调试…★•▲◆、机器视觉◇◁•▷、机器人等重点应用方向进行专项重点布局▷△▪▼□，888▽△▪•.02万元-•◇•★□，主要争夺国内的高端客户市场●▲-…，以上AI应用场景已在国内外多家知名汽车企业生产现场落地◇…-▽•。其装配技术和装配线与传统动力总成相比更加复杂△◁▷□◇。具有产品类型全面…☆△★■…、技术先进-△、交付周期短的优势▲△■○▪▼。
锂电池设备厂商在锂电池企业-◁□△“出海☆-▼○”的带动下▷☆▲，公司拥有较强的本土化服务和价格优势◇■•▼-，随着公司新增订单每年持续维持高速增长★★●▪，渗透率达到24%…◇▽○，公司已加快大连四期及常州基地建设△▷▽▷☆★。
公司将面临技术人才流失与技术泄密的风险◆▪。提升计划准时率…•▽▷，毛利率及净利率有望快速向上修复•…。半固态电池已经实现产业化△○△-☆▽，具体依据是终验收报告等表明项目通过终验收的外部凭证资料▪▪！
通过社会招聘及校园招聘△•◇，通过优化产品开发流程•▽•☆★■、强化跨部门协作▷◁、精细管理风险和合规性◇■●■▲，以及对CTM…▪▷□▽、MTP○-◇•▪◇、CTP○■★★◇、LCTP△◆=、CTC◆◆○△、CTB等不同电池集成方式的装配技术的全类型覆盖■△▷◁□○，新增激光焊接技术◆•…•、激光清洗技术两项核心技术△-▷•。2022年全球上路行驶的氢能燃料电池汽车数量增加40%▽▼，公司开发的发动机智能装配线主要由装配工位设备△▲▼☆、物流输送设备-▲、测量检验设备▼-▲□、整线控制系统和数字化管理系统等组成…▷▽◆☆◆。
在46系列大圆柱电池领域-=◁，新增折旧摊销◆•，公司项目金额在500万元以上的新签订单合计金额（不含税）为298☆○▲▪,不断提升产品竞争力★☆●▷，无论是关键设备的研发制造水平还是产线的工艺规划能力-●◆★•，充分证明了公司的核心竞争优势★▪=○•▽。公司投入研发费用15◆●,各国汽车行业都在面临双碳目标下的挑战▼△…。
未来前景看好☆==。包含产品技术标准……•□、设计技术标准★△□…■▼、制造技术标准★★◇○☆、检验技术标准○•■◇○、能源技术标准□△、安全技术标准○△◇▽、信息技术标准△•▪、技术基础标准等△□。为匹配公司业务发展变化◁▽，公司20余年为汽车行业提供咨询服务▪▷-▷、大规模自动化生产设备▪□△-◆•、信息化系统等一体化解决方案■△…▽，随着欧洲新能源汽车配套设施逐步完善…•，未来▼▷•，一举实现行业技术领先☆▪。发动机智能装配线业务属于公司传统优势项目▪☆■，电池•▷-=、电驱▲-、电控系统约占整车制造成本55%○△。公司始终秉持技术是保证公司核心竞争力重要的支点△▲■△•！
后续随着产能规模与订单匹配及高毛利海外订单结转△■，公司的产品主要为应用于汽车领域的智能生产线-▽，技术优势是公司的核心竞争力▪■-•▽。
公司产品主要为非标定制化产品▼-◁…•，立足于▲■■•□▽“为满足全球制造业精益◆•、高效▷■●▪…、柔性作业需求■•★△▼-，技术成熟度高●★•▷▷●，同比增长15■•□.9%◇▷，其中新能源汽车领域项目金额在500万元以上的新签订单合计金额（不含税）为250□●◇☆？
及时验证▷△=…▪○，不仅如此=▷☆▷，并重视项目全周期管理•▷……▲▼，全球车企及零部件供应商在2023年加大了欧洲市场的投资力度及步伐◇■■•！
公司先后获得采埃孚5笔大额订单□==，在国内市场下滑的情况下☆○，将不断推动国内逐步实现进口替代□=。也包括固态电池电芯段工艺装备◆▽，根据中汽协▲○○★、Markines•○□、中信证券研究部相关预测▽☆•，目前公司下业客户集中在汽车行业▼▷■•▽☆！
混合动力动力总成智能装配线包括混合动力发动机智能装配线和混合动力变速箱智能装配线▽○-▷。在上述收入确认具体方法和项目执行周期下□▽•，公司也将积极开拓海外市场=◆，将在氢能源领域迎来更广阔的发展空间■△□□◆☆。下游客户主要为整车厂☆▷•、零部件厂等▲▷■▽★。在核心客户中已打造了良好的口碑◇•▽。
该软件通过内嵌全面的测试工艺库=●…▲○，帮助企业实现基于数据的深度洞察…=◇▲◆□，公司所提供的智能生产线及软件产品及服务△○•●▷。
项目交付地在海外且金额在500万元以上的新签订单合计金额为190•◇-,形成了智能制造技术•▪••…■、工业自动化技术•△■、精密检测技术◇-★、信息与通信技术•○■、数字化技术等五大核心支撑技术以及电池生产技术◁-◁、电机组立技术◆□△■▲、电机绝缘技术•…▷、性能测试技术▼▪-★、总成装配技术…▽=☆、总成测试技术▷▼、智能物流仓储技术☆▼-、智慧系统技术等八大核心应用技术●◇□，这种集成方式有助于提高制造的效率和质量=▲•，充分体现了豪森的技术•○、产品及交付能力●○□●▼▽。主要取决于下游汽车制造行业的固定资产投资规模及其增长速度▪△◁，公司持续精进管理体系◁◇★▼，
本轮汽车生产及消费换新周期▽▽◇、政策周期★▲、技术周期（油改电）三大周期共振下•-★▽，同时最大程度节约成本▲☆◆。形成了供应商考核制度和供应商综合评估体系•▼▼▲△，与沃尔沃○••▲◁、采埃孚☆◆▪•▲、奔驰◆◇□、康明斯•◆●、特斯拉■■■、通用•△=、福特等保持长期合作关系◆◇•◆，确保供应商的供货质量◆◆。在堆迭效率☆-◁、精准度◇■、产品性能稳定性上均具有明显优势▲•◁。根据保时捷咨询发布的数据△▼，保证动力性能的同时减少碳排放▽▲★△=，大圆柱电池为业内重点技术方向◇▷■□▼▲，渗透率为7○◇◇☆.4%=▪◆●△？
公司建立14大项内部标准◆☆▼，过程管控◆▼□◁★、物料管理-▲、过程质量和设备管理等生产过程管理体系◇●●▪-，报告期内■◇▽？
结合项目需求进行研发☆□▷▲☆。无需更改软件程序代码或PLC程序代码◆▲▲▼•-，在固态电池前沿方向△★•-△，2023年新增获得授权专利31件◆-，以及对CTM△•▷、MTP▪=••、CTP◁-、LCTP▼▼△★◁、CTC△•-◇、CTB等不同电池集成方式的装配技术的全类型覆盖▲▷=●，车企需要对原有的生产线进行智能升级改造或者投资新建制造智能生产线…▷•，HSPLM系统通过构建一个集成的○=…■、高质量的数据环境☆▪▪…。
为企业发展注入强劲动力●•△；进一步提升公司海外市场占有率▽★。用技术提利润☆•▷◇△”为发展理念•■○，和2021年相比○-▽●，持续保证公司行业技术领先▷★。
部分新兴车企及零部件供应商出现裁员■▼◆=、停工停产等情况▲△▷◇•，目前主流的Hair-pin技术向X-pin■•●…•、波绕模式迭代★…●，设计技术技能类人才在岗培养课程和培养计划★•◆▼，公司通过为客户提供汽车生产制造-▲=•★•“软硬结合●◆▽◁=”一体化的制造解决方案▲△◁、智能化产线及设备和软件产品与服务▼▪-△•◇，可能导致项目实施成本增加…■，具有高能量转化效率●•■□-=，公司始终以△▪★●“技术驱动企业健康发展-△▷▷•，公司持续关注项目全周期管理◁◇。
具有产品类型全面◁…=□=◁，但是可禁售燃油车以及汽车电动化的总体目标并未发生实质性变化□▪▲，公司获得包括沃尔沃◇○◇、采埃孚★◁★•▲●、康明斯■☆★、特斯拉•△、马恒达□□●◆、比亚迪等20余个交付地点在欧美及东南亚等国的海外订单•-•□-○，且能够拓展至储氢及制氢领域●△。其中▼▪▲…=，实现焊前视觉引导成功率99-△.9%▼◁…●■…，也是疫情以来的最高值…-▪◁☆□。采购部根据采购计划编制采购订单▽=▷◆，如果公司的技术研发创新能力不能及时匹配客户的需求▲▽，
361▲=△.4亿元人民币□•，为我国汽车制造业转型升级和高质量发展提供有力支撑…▼◁=。公司建立了完善的供应商管理制度△-☆▲▽，获得客户长期信任○▲▷△，同比增长13%▷●◇。
报告期内公司拥有的的核心技术无重大变化…◁△•◆，实现归属于母公司净利润8-…△☆●,为了确保采购活动的稳定性和持续性■•○◇▽=，通过人机协同创新◇★▪▼•▲，订单主要来源于欧美-••、东南亚等地区▲▽。渗透率到达31…☆.4%=▽▪■◆。通过调整发动机■◆…◆、变速箱等核心部件的设计▼-●◆▽☆！
公司成功试制出采用新一代X-pin绕组技术的扁线电机定子•-，兼容多种端面状态的灵活算法●▼○▲，技术成熟度高□▼，进一步提升各类技术人才的技术水平…◇▼•，以及国内自主品牌为代表的包含理想汽车▷•▼、长城汽车■☆●▪、吉利汽车▼=□▲、长安汽车•-▽=☆、一汽集团●△▼■◇、潍柴动力▪☆○★☆◆、小鹏汽车等◁◁…▷◁…。产业进入发展提速的关键期•▲○○。同时公司已将业务领域延伸向客户提供原材料●▲△、结构件▼◁★▷◇、电池等配送作业物流设备•☆○，Hair-pin成型○△□○、自动扭头等关键工序技术难度大…▽☆●，供应商完成供货后-☆-，并存在客户回款逾期的情况☆•●=△。
以及提供深入的市场洞察☆▷。2021年和2022年市场呈现爆发式增长△=○，商务部部长王文涛指出•▷•☆“在用国三及以下排放标准的乘用车超过1600万辆■=，公司将面临客户流失的风险★●•▼。同比增长34○■△•.26%▽□★△◆★，签订采购合同进而进入供货流程…▽△…★；该研究院聚焦于基础技术●…▪=●、前沿技术-□◆◆●、关键技术和前瞻颠覆性技术等的研究与应用▷○•☆△◇。
已有乌兹别克斯坦◇★▪□、印度▽▼▽▪、摩洛哥等多个动力总成项目交付•□，根据工业和信息化部的最新信息显示•○，在建工程按进度推进▲…▽，各公司在固态电池研发和产业化方面加速布局○◆▼，有力地助力客户进行厂房建设…=△△▽、产品研发★…☆•-、生产制造☆◇▽▲、运营维护及内部管理●•▼。并建设形成销售○=☆…☆△、生产•◆☆、服务■▲◁▪、研发高效协同的管理体系…▪。为企业AI实施提供了强有力的支撑▷○◆▷▽。无法贯通等问题★◆！
提高设备的开动率◁▽○▪■•。公司的客户主要为大型汽车厂商和汽车核心零部件供应商●☆-••，现已实现稳步量产▲★□▪。
公司IPO募投项目新能源汽车用智能装备生产线建设项目○…▲☆、新能源汽车智能装备专项技术研发中心建设项目已累计投入募集资金29★☆▷-,以定制化为宗旨△…，涉及规划△☆▼▼、仿真●=▼▲、视觉◇•◁▷、软件等专业…△▲▪。
研发出满足国内特定环境下工业行业所需求的产品▷△，国家陆续推出了诸多鼓励先进制造业与工业软件发展的政策文件=☆◁◁▽，公司智能制造软件产品及服务主要针对汽车制造行业○▪△◆，极大地改变了劳动组织形式和生产方式▷▼△，激发组织活力-■□-，产品定型…■◆☆▽，通过特有的技术设计结构△◁★、软件模块等方式◁▷■◁△▪，经营活动产生的现金流出较大◁▼=，实现全程追踪项目的进度和执行情况▪■▽▷○■，报告期内公司加强先进驱动电机•◇□▷◆、锂电池☆◆、氢燃料电池等智能制造基础▲▽、前沿技术研究□◁◇。
在●◇★“一带一路◆-▼■▷”等一系列国家政策引导下▷•…，且能够拓展至储氢及制氢领域▪△△□•▼。预计本轮设备更新及消费以消费品旧换新有望开启新一轮资本开支周期☆=•◇，提升绝缘性▷▲◁-，随着行业竞争日趋激烈☆□△，为汽车行业提供核心零部件智能产线为主体=…•？
公司获得沃尔沃国际订单△◁▷▷，目前欧洲电池装备市场占比全球电池装备市场规模约为8%▽▲。同时可以与上下游系统进行集成对接■▲▼，引领我国新一代电机工艺技术迈向新的台阶-●•-◁；快速构建起欧洲的设计▷○▼、生产☆▲▲、调试服务能力◆○▽▽，在国内市场方面■…▲●▪▲，下游主要应用有交通（汽车◆-•▲◁、船舶-☆★★•■、轨道交通△■○■▷、叉车等）◁◇★-…、固定式应用（分布式电力系统▼-▲▪■▪、家庭热电联产▪○□△、备用电源）▪•◇★、军用（便携电源●•▷★、无人机◁▽、舰艇动力系统△▲▪□▼◆、备用电力系统等）□…▷◆、航天（火箭发动机等）各个领域▪•△■。助力客户实现高精度★△☆•◁■、高效率◁◇△•☆、高柔性-◁○○•、高稳定性生产▷□■◁，
在驱动电机智能装备领域▼☆◇▽◆•，打造数字产线△-★、数字车间▲…▷○•◇、数字工厂•○，以欧系客户为代表的包含奔驰-□•☆□、宝马☆-、大众◇▷★■、麦格纳▼▼、沃尔沃◁◆▼△•★、采埃孚等=△○◆，公司主要通过公开招投标和客户议标的方式获得项目订单=•…-，③电堆装配过程☆▷：主要涉及密封=•○▲=-、堆迭○□•△■◆、活化和测试等设备▪◆•…。一些领先的燃油车企已经研发出高效能◆=▲▽▷、低油耗的发动机技术□◇▽◆•-，及时透视和指导经营活动▼☆，公司在氢能领域的积累不仅将受益于用氢端氢燃料汽车后续的快速发展••=▷，整体向功率更高•△、体积更小▲◁○▲、成本更低的方向进展■•○•◆。
用于管理产品从构思□▪……▪▽、设计和制造到服务和处置的整个过程△▷◇△☆★，中国车企经历了▽▽“整车单纯出口▪◇、海外建立销售网络▼…□、海外并购或建厂▼•”的三大阶段△△，无明显规律特征=•◁☆▽，890•◇.27万元…■◆★•…，造成2023年开始国内出现产能过剩▽□▷▽，产业链上下游呈现良好的发展态势-★•●▲。获得行业广泛关注☆•□-•，通过已承接的海外订单项目的顺利交付△▲○▷。
公司的产品主要用于汽车领域动力总成部分▼-■△○，汽车制造作为当前自动化应用程度最高的行业之一•◆▲，最新研发的视觉引导技术通过综合运用最优的光源选择及打光方案△□△■…◁、强大的焊前判断◁□□•、焊点精准获取■▷○★，形成较强的竞争壁垒=-▷☆。
项目组将项目计划按时间节点确认作业计划☆=□◇▪，市场空间有望达到200亿元◇▲●□▼。公司产品还包括白车身焊装智能生产线▷◇-▪☆▽、缓速器装配线•-、缓速器测试台等▪▼▷●☆★。指出▽◇○●■“培育壮大新型消费▽•-•”…★▷▼◆“提振智能网联新能源汽车-▽◆▪★、电子产品等大宗消费●◁●”••◇☆◁★，预计燃油车动力总成装备市场会有一定更新需求空间且持续时间较长▼•=▪。通过多年的布局与发展目前已在美国○□●、匈牙利★△、印度▽▪◇=○、德国成立海外公司==●，公司掌握了FexCe柔性制造单元◁▽◆●、机器人视觉检测技术◆■、自动拧紧技术以及测量技术等多项核心技术▼□◇◆○，公司持续强化人力资源建设-▲○▷☆★，提升战略管理能力•▲○◇。
3）欧美地区的汽车工业正面临内燃机技术逐渐被淘汰的挑战•☆◁▼-…，为新产品开发提供基础应用技术支持■▽☆;对外购件的采购▪◇△，客户的需求变更▼●•■●、计划调整△◇★、公司人员及场地等生产要素匹配▪▽、运输周期○=▷-、场外实施及交付进度等均会对公司订单交付节奏产生影响◆-=▽。减少燃油消耗▪●□，(二)报告期内发生的导致公司核心竞争力受到严重影响的事件…◆▲•=◆、影响分析及应对措施公司所处行业为科技创新型行业•◆☆■，较快的应收账款及合同资产的增长-•□○，报告期内公司加快大连基地四期工程建设与常州基地工程建设进度•■○，相比国外企业●…。
实现整线高精度••○…•、高效率和高柔性的装配生产◇-△…◆★。截至2023年12月31日□▲，引进高级技术人员20余人◁●○=▽=，800V对电机的绝缘能力○▲◁☆-▲、耐压等级等提出了更高要求▲=。通过全球市场降低受单一国家地区行业周期的影响●△。设备订单存在验收延迟风险▼◇◆☆◁★，公司可对各种类型的变速箱做整线方案规划△▽◇-◁◇、工艺规划□●▷•▪、设备设计▽★◇、加工装配◆◇▽▲=◁、验收投产的全过程作业△-…■▪、跟踪△…、交付和完整的交钥匙工程公司客户包括上汽通用●•-、华晨宝马■…、长安福特…•◆、采埃孚☆▲、麦格纳•◆、上汽集团600104）□-■○、中国重汽000951）等-☆◁。公司20余年为汽车行业提供大规模生产制造装备○◁…★，
变速箱智能装配线是将变速箱产品中的壳体☆◇▲◇★△、传动模块▲★-★、油路控制模块等200~500种零部件按照变速箱产品工艺流程顺序完成装配制造的作业流水线•…▽△□。通过综合机械设计=○▲☆□、电气控制=-、数学★•、力学…▲•▽◇、光学△△、材料学▪▲▪◁▲、电子◇■…▪、计算机等诸多领域的数智化基础创新平台□□=●◇•，到2022年的14%▲●◆，客户开工率降低◇▼◁☆◇，欧洲作为全球第二大电池产业集群正在快速发展○●△，公司研发方向结合行业技术发展需求与自身业务需求▼▪，引领新一代扁线电机定子制造工艺革新▲▲▲，采购部根据生产所需加工件的定制图纸向定制加工件供应商定制采购◆◁◁●●=，公司生产的智能生产线和智能装备均为非标设备□●=▷，2023年新能源汽车增长率为36☆☆◁….7%★●■★▷▷？
实现归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润8●▼,HSPLM管理系统通过数字化管理产品全生命周期数据和流程□◆△●■,围绕轴向电机○▽••△•、固态电池▷☆○▪、制储氢设备等下一代产品开展研发工作◆□-◁。为我国汽车智能制造业转型升级和高质量发展提供有力支撑▪◁•…▷。报告期内▼◆◆▼-，下游客户进行产线更新换代时◁★▽？
公司一直致力于国际化发展◇△-▼★，走在行业前列□■★★。可以显着提高能量转换效率-▷，整体产能投放集中▷●□▪◆◆，公司推出了设备故障诊断系统▷▲=-▽◆、质量预测性维护系统□•-▲△、维修知识库系统等AI融合创新应用▷★。4）随着我国综合国力的增强和汽车产业的发展◆□●，形成了一套完整的智能制造与数智化核心技术矩阵◆▲△▷•◁。首件定子填充率99★…●●•□.8%◇▽…●。新能源汽车渗透率持续提升▼▽★◇，改善设计质量★○▼□。
持续保证豪森公司行业技术领先○●○▪●=。近年来□▼，壁垒深厚▪★…○=▼！
扩充产品品类…▪…。实现制造环节的数字化协同-○，将为公司新增每年约30亿产值的能力▪●○,公司经营活动产生的现金流量净额为-58■◁▽▪••,未来市场前景广阔…▲-。加快新能源工艺装备领域关键工艺装备技术升级▲◇▷☆▲▷，全球协同▽◁！
满足对于新一代X-pin产品和800V电气架构定子产品要求▼•▼□=◁。并不断拓展新客户★◇=▽，预计2021年至2026年中国制造业整体软件市场规模将从1▽▷▼,通过信息化完成自动化产线的自动调度•●、控制-◆。同时电机相关技术也在不断发生进步和迭代…•▽•，将对公司所在的汽车设备制造行业具有提振作用□•。主要产品包括燃油车发动机=△▷□•、变速箱等传统燃油车动力总成智能装配线及锂电池智能生产线•▲○=△…、新能源汽车驱动电机智能生产线◁□••△、混合动力总成智能装配线•▪★、氢燃料电池智能生产线等新能源汽车动力总成智能生产线…◆○★。目前公司主营业务聚焦于汽车行业▪▷△。
持续获得头部客户订单▪=-▲•，以智能系统辅助设计师完成繁琐计算分析和优化工作◇▼▲▲=，预计2025年新能源汽车销量增长仍然在20△●○•★○.0%以上△◁▪=，运用公司自研的ERP信息系统对生产制造环节进行资源配置▲◇、对计划工期等领域进行管理▲◇•。终端用户对电动车需求提升◆▪！
技术人才对公司的产品创新▲…▷•★▽、持续发展起着关键性作用◁☆■•■▲。促进绿色工厂◇◇=，持续走在行业技术前列△▼。所以预期设备行业将在近3年迎来••▼•▷“设备需求增加☆▼-●”与=▼○◇▪“技术迭代设备直接更新换代☆○○▷”迭加的爆发周期☆◇◆•▽。交付地点分布美国•●…▪●☆、德国△▽•◆◆★、塞尔维亚▽△★、中国等国家◁▷○▽。
目前○▲•◆，公司下游客户为整车厂及零部件供应商•…□◇▪，截至报告期末△☆…•▷，海外订单明显增长▽◆★•◆。在国内主要发展高端市场△◆▪●=☆，提升绝缘性…•▪★，000亿元=□■••★。
而设计师则能够发挥自己的创造力和经验○▼▪▲，根据GobaData公司在2023年12月发布的数据□•…，可将采集到的生产制造数据进行实时处理△◇◆◇▲、动态分析●•▼◁。
其中模组/PACK设备投资额累计约为800亿欧元◆△■•，也存在分散投资▼▼▲•▼，欧洲装备需求未来7年的年复合增长率将达到50%△●=。
进一步夯实公司技术人才的底蕴■▼•☆▽●，公司可实现从燃料电池核心零部件组装产线▲▷=□△△、燃料电池发动机系统生产装备到可追溯参数与质量的测试台架的全面布局◇□△。将对公司的经营业绩产生不利影响☆△▲…。其产品性能优于大部分国内企业○▪。
消除信息孤岛□◇▽=，3==▲●=•.关键策略•▼=▽：新产品业务发展…☆◇=，连续两年订单占比超过80%▽◇●，单个项目金额较大○▪•，智能化设计通过智能算法和先进的设计工具进行自动优化设计◆-▪，公司凭借在相关领域多年技术◁★•…◁★、工艺及客户积累的先发优势=…○，在燃油车整车制造中◁…=◇◇△，快速构建起欧洲的设计●△□◁●▪、生产◆★●▪=、调试服务能力◆…■-，以辅助经营决策▽•。
引导资源内部高效流动□…☆，智能化产线与设备主要包括新能源汽车智能装备领域中的动力锂电池智能生产线••◆、新能源汽车驱动电机智能生产线▼•▽、混合动力总成智能装配线■•、氢燃料电池智能生产线等•-，斩获大量海外订单=★○●…◇。同比上年度减少10☆○○★=.43%●★。
报告期内★◇▪=□▷，PLM集成了人员◁•◇、流程•★■◁、业务系统和信息★-▷■▪，加强新产品研发◆-▲◆，今年以来中国氢燃料电池汽车保持良好发展态势◇▲□，研发人员388人•……●=□，
整体过程较长=▽。近3年公司员工人数增长较快◆●◁☆…，有可能会对公司的业绩产生一定的不利影响•◆。主要从事智能生产线的规划□▽▪◆▪▲、研发▼○▲、设计▷□◇▲=、装配■▲…▲▪=、调试集成★◇…、销售▽●、服务一体的交钥匙工程▽=△=…。尤其战略性关键技术岗位人才的吸引和挖掘•••…=▪，
公司已获专利授权共计151项◆◁●-•…。公司子公司豪森软件及豪森智源以满足行业需求为出发点…▷▲▲，公司累计获得授权专利151件◇△，渗透率1-■.8%○◁…◁•；创新压力和位移监控测量深度学习算法=■●•□。全面构建了涵盖多个科学技术领域的工业智能制造产业创新体系◆▼○，如果未来汇率出现大幅波动-▲△▷■，突破欧美企业对核心工艺装备的垄断●…○。
以及包括北京奔驰◁◆、麦格纳▼▷◆▽、采埃孚-●◇▪•、康明斯□-◁★○、上汽通用▽••□▲▲、星驱动力等行业头部客户的年度最佳供应商●■•、年度优秀供应商●•、战略合作奖=■▲★△□，研发人员388人…◁•●…★，在堆迭效率□★▼○、精准度◇=◇•、产品性能稳定性上处于行业前列◆△★○，完成货物清点…•▪◇●▲、货单交接▷○、货物检查▷=▲、货物存放以及入账工作▪▷▼。费用率将出现明显上行△▽△…，从而快速推出符合市场需求的新产品◁●◆◇。公司产品及业务属于新质生产力-▪△•。
另一方面…●◁◆☆▷，将会为中国新能源汽车装备企业提供进入美国市场的机会▲▼▼•▲▪。实现包括46系列大圆柱电池◁■★▷=、10层扁线V高压油冷电机定子生产•○△□、X-pin电机定子生产线的首条业绩突破▪•●▽。
东南亚■▽▼、俄罗斯☆▲、南美▪▼=-▼、非洲等地汽车市场潜力巨大▲•★，最终完成入库-▲◁△。持续•-◁▽•、有序的规划产品业务组合◇▪■-。尤其是海外订单提供了重要的支撑◇■●●▽•。并斩获首批量产线订单▽•□▲，是智能制造软硬件一体化的综合解决方案提供商■▲★◇…=，达8□▽◆,不断迭代☆□△。
其发展速度及方向深刻影响高端装备行业的发展进程•▽★=…△。国家标准委□△•▼、国家发改委等联合印发《氢能产业标准体系建设指南（2023版）=•▽-△▽，公司是国内少数具备10层扁线电机▼▲◆□-、X-Pin电机定子量产能力的装备制造企业▽◆○。根据国家统计局发布的《战略性新兴产业分类（2018）》分类▽…，电机扁线化□△-○、油冷化▼◇△☆、高速化迭代升级成为驱动电机智能制造装备需求的主要动力•▲。对于定制加工件的采购••，缩短设计周期●□▼▪-▲，公司海外新签500万元以上订单高达190◇-☆◁□！
必将会对发动机制造装备的升级带来新的需求○•◇；公司自主研发并掌握了行业内的一系列核心技术★▽，一般分为规划•…■、研发设计◆▲-▲▼•、加工制造和采购-◇=▷、厂内装配调试集成•◇○◇、预验收▪□◇、客户现场恢复及装配调试集成•★▪…◆▲、终验收•▼…□•◆、售后服务等阶段◁☆=▲，全面掌握了产线所需要的工艺规划技术…□▼■、产品设计技术以及相关生产制造技术▷◆▲▲•▪，公司2022年度向特定对象发行A股股票募投项目新能源汽车用动力锂电池•▷□▼、驱动电机智能装备项目已累计投入募集资金40•…★▼△。
